Kasstroomoverzicht
in miljoenen guldens 1994 1993
Operationele kasstroom
Betaalde dividenden
Investeringsactiviteiten
1.550
169
735
1.239
159
613
646
467
Opgenomen leningen
43
203
Afgeloste leningen
446 -
125
Overige financiering
8
1
Netto kasstroom
251
546
1600
1400
1100
900
Operationele
kasstroom
1.550
gemoeid en met investeringen in overige financiële vaste
activa 37 miljoen. Belangrijke investeringen in
deelnemingen vonden plaats in Zwitserland, Polen, Bulgarije,
Hongarije, Spanje, Brazilië, het Verre Oosten en in
drankenhandels in Europa. De voornaamste desinvestering
was de verkoop van het belang in Bols Benelux B.V. in
Nederland.
Financiering en liquiditeit
Het groepsvermogen steeg tot 4.708 miljoen, waarbij
het eigen vermogen toenam van 3.973 miljoen tot
4.354 miljoen. De langlopende schulden daalden door
446 miljoen aflossingen en opname van nieuwe schulden
van slechts 43 miljoen.
De geldmiddelen, liquide middelen en effecten verminderd
met kortlopende schulden aan bankiers, namen toe tot
1.413 miljoen als gevolg van 251 miljoen netto kasstroom
minus 186 miljoen consolidatie- en omrekenkoers-
wijzigingen.
600
Investerings
activiteiten 735
Financieringsstructuur
1994
1993
in miljoenen guldens
bedrag
bedrag
Groepsvermogen
4.708
53
4.212
52
Egalisatierekening en
belastinglatentie
701
8
714
9
Risicodragend vermogen
5.409
61
4.926
61
Andere voorzieningen
780
8
697
8
Schulden
2.730
31
2.509
31
300
200
8.919 100 8.132 100
De current ratio, de verhouding tussen vlottende activa en
kortlopende schulden, bedroeg 1,61 tegen 1,58 in het vorige
jaar.
O -H rq rD rf
Os Os os os cb
Os Os Os Os Os
Operationele kasstroom
t.o.v. investeringsactiviteiten
in miljoenen guldens
Winstbestemming
De netto winst van Heineken N.V. over 1994 bedraagt
662.091.000. In overeenstemming met artikel 12 van de
statuten van de onderneming wordt voorgesteld een bedrag
van 140.485.000 aan te wenden voor dividenduitkering.
19
